กับผลกระทบของความถี่สูงแลกเปลี่ยนที่ Forex ตลาด

ความถี่สูงแลกเปลี่ยนระบบปรับแก้ภาพที่ liquidity ของการเทปจากกล้องวงจรปิแลกเปลี่ยนตลาดแต่ในหลากหลายคดีนี้ผลประโยชน์มาพร้อมกับที่ใครต้องใช้จ่ายเยอะหน่อย ให้สมมติฐานที่ว่าง forex ตลาดมันเป็นส่วนหนึ่งขอ truest แบบฟอร์มนเแห่งทุนนิยมมันสำคัญมากที่จะมีกระบวนการนั่นสร้ารรายได้กัค้าทาสคนใดนั้นเต็มใจจะให้ liquidity. ที่ forex ตลาดมีประสบการณ์อันตรายของอนุญาตให้ความถี่สูงแลกเปลี่ยนระบบอย่างที่ adverse ตลาดกลางสภาพการพบกันใหญ่ volatility องนั้นมันสาเหตุสำคัญสูญเสียด้วยนะครับ

ตัวอย่างเช่นที่ 6%ทุกวันระยะอยู่ใน GBP มันเกิดขึ้นวันที่ 5 ตุลาคม 2016 คือเป็นตัวอย่างของแฟลชตที่ถูกสร้างโดยความถี่สูง forex แลกเปลี่ยน ในบทความนี้,เราจะคุยกันเรื่องยังไง HFTs ได้ต้องการความช่วยเหลือเหและสิ่งที่ forex ตลาดค้าของเก่า..

Liquidity ในตลาดทางการเงิน

อะไรทำให้การเงินตลาดมีประสิทธิภาพเพียงพอ smooth scrolling เป็น underlying เชื่อว่าคุณสามารถประสบการณ์ liquidity ในเกือบทุก tradable องตลาดนะ Liquidity เป็นประโยชน์ต่อการลงทุนและมันเป็นมือของในมือนกับที่ทำงานแลกเปลี่ยน strategies และความสามารถที่จะออกกำลังกายมีประสิทธิภาพเพียงพอ smooth scrolling ต้องเสี่ยงการจัดการ ส่วนใหญ่ค้าทาสคนใดไม่ว่าพวกเขาแลกเปลี่ยน forex ผลิตภัณฑ์,equities หรือแม้กระทั่ง commodities นประโยชน์ต่อจากนี้ liquidity เพราะมันจะอนุญาตให้พวกเขาต้องรีบเข้าไปแล้วออกจากโปรแกรมของตำแหน่งในตลาดกับน้อยที่สุ slippage.

Liquidity ให้ข้อมูลส่วนเฟรมเวิร์กสำหรับเงินของคุณการจัดการอย่างที่คุณไม่สามารถค้นของคุณจริงๆต้องเสี่ยงเว้นแต่ว่าคุณสามารถประมวลผลได้ตั้งใจออกจากที่ของคุณ predetermined รางวัล

Slippage ใน Forex ตลาด

ตอนที่คุณแลกของเหลวของเงินตราองคู่กันอย่างเช่นที่ USD/JPY คุณสามารถออกแบบแผนนั่นเป็นเรื่องเกี่ยวกับพวกเสี่ยงปัจจุบันเปรียบเทียบกับรางวัลโพรไฟล์. กลยุทธของคุณอาจจะก่อให้เกิต้องเสี่ยง 1x บแลกเปลี่ยนกันสำหรับทุก 2x คุณกำลังพยายามจะทำให้. ตอนที่คุณออกแบบแผนหลอกถามของคุณมีแนวโน้มว่าจะ incorporate brokerage ใช้และ slippage เข้าไปในแผนหลอกถามของคุณ

Slippage เป็นคำนั่นอธิบายว่าการเปลี่ยนแปลงในราคาของรักษาความปลอดภัยนั้นเกิดขึ้นเมื่อคุณ transact. แม้แต่กับคนส่วนใหญ่ของเหลวของเงินตราองคู่กันอย่างเช่นที่ USD/JPY ประสบการณ์ slippage. กับของเหลวของเงินตราจับคู่คุณสามารถเดาว่านั่นคือ slippage ระหว่างธรรมดาจำนวนตัวอักษรที่จะจะเป็นความแตกต่างระหว่างประมูลราคาและข้อเสนอของราคา เห็นได้ชัดว่าถ้าคุณเป็นแลกเปลี่ยนในตัวใหญ่ก increments ที่ slippage สามารถเป็นสิ่งที่ยิ่งใหญ่กว่าในราคาประมูลข้อเสนอแพร่กระจาย ยิ่งไปกว่านั้นถ้าคุณแลกเปลี่ยนระหว่าง illiquid ชั่วโมง slippage อาจจะมีขนาดใหญ่กว่าปกติ

ถ้าเป็นสัญลักษณ์ของเงินตราจับคู่เป็นทึบอย่างเช่นที่ IDR/JPY(อินโดนีเซีย name ปัจจุบันเปรียบเทียบกับคนเยน)นั้นคุณไม่สามารถสมมติว่าคุณจะสามารถออกจากตำแหน่งของคุณกับเป็นปกติประมูลข้อเสนอแพร่กระจาย คุณจะต้อง incorporate ใหญ่จะเป็นจำนวนมากสำหรับ slippage ซึ่งอยู่ในหันอาจจะกำจัดผลประโยชน์คุณเป็น forecasting จากของคุณแลกเปลี่ยนแผนหลัก..ให้ถูกยุทธวิธี

ที่สำหรับกิจกรรมพิเศษของแลกเปลี่ยนค forex ตลาดกับ liquidity นมาพร้อมกับที่ใครต้องใช้จ่ายเยอะหน่อย ค่าของ..มีส่วนร่วมในตลาดนั่นมีเพียงพอ liquidity นั่นมันอยู่รอบตัวข้าเต็มไปหมค้าทาสคนใดที่กำลังมองหาเพื่อผลประโยชน์จากการสร้างนั่น liquidity. การจับส่วนใหญ่ของพาดหัวข่าววันนี้เป็นความถี่สูงค้าทาสคนใดที่จะให้ liquidity แต่ก็ยังเอาพวกเขาปอนด์ของเนื้อหาในกรณีที่นี้หรูหรานัก

ประวัติศาสตร์ของตลาด Liquidity

ก่อนที่จะคุยกันเรื่องเกี่ยวกับข้อดีและข้อเสียของความถี่สูงแลกเปลี่ยนใน forex ตลาดมันคือสิ่งสำคัญสำหรับตารากฐานของบางอย่างของ earliest liquidity ผู้จัดทำ ตลาดผู้สร้างมันมีอยู่มากกว่าศตวรรษ;เป็นผู้เชี่ยวชาญมาอยู่ที่นิวยอร์คในหุ้นของเพื่อเป็นการแลกเปลี่ยนพวกค้าทาสคนใดคือผู้ที่รับผิดชอบต่อการทำให้แน่ใจว่าอย่างเหมาะสมประมูลและข้อเสนอยู่เตรียมไว้ให้สำหรับหุ้นพวกเขาจัดการ.

ดูจากเลือดและต้องการสำหรับเฉพาะหุ้นของผู้เชี่ยวชาญเป็นผู้รับผิดชอบต่อการตามหาความเป็นธรรมตลาดราคา ผู้เชี่ยวชาญมาแล้วจะทำให้มั่นใจว่าถ้าเป็นลูกค้าสั่งซื้อรักษาความปลอดภัยอยู่เหนือยื่นข้อเสนอที่ดีที่สุดที่การต่อรองถูกเติมเต็มตอนที่ต่ำต้อยที่สุดข้อเสนอ

เป็นพื้นแลกเปลี่ยนแทนที่ด้วย computerized ดร.ปาร์คโพรเซสของในกรณีที่ liquidity เปลี่ยนจากมนุษย์เพื่อเครื่องจักร กรณีนี้ยังเกิดขึ้นในการ forex ตลาดที่ใหญ่ธนาคารค้าถูกแทนที่ด้วยเล็กกว่า computerized ดร.ปาร์. ถึงแม้ว่าในหลากหลายคดีเป็นพ่อค้ามนุษย์ยังคงต้องการโดยเฉพาะอย่างยิ่งสำหรับคำสั่งที่มันเป็นคนที่ไม่ใช่บูรหลายคน liquidity ผู้จัดทำนอยู่ในเมืองหลวงตลาดโครงสร้างเป็น computerized ดร.ปาร์นั้นกำลังมองหาเพื่อหาประโยชน์จากโอกาสและเพื่อ liquidity.

มันสำคัญมากที่จะเข้าใจว่า underlying เหตุผลสูงความถี่ค้าทาสคนใดมีตัวตนเป็นตลาดของขวัญโอกาสที่จะเร็วเปิดผลประโยชน์มาเกี่ยวข้องและดังนั้นในหลายกรณีที่ดร.ปาร์จะทำให้ liquidity อย่างต่อเนื่องโดยยืนยันว่าใครให้สูงกว่านี้และเสนอยู่หลายสัญลักษณ์ของเงินตราคู่

สร้างการประมูล

ความถี่สูงค้าทาสคนใดเป็นหนักร่วมประมูลอิเล็กทรอนิกส์. การประมูลมาด้วยกันลูกค้าและ sellers และระบวนการช่วยค้นหาเป็นระยะของค่าต่างๆจนกว่าความเป็นธรรมค่าคือการค้นพบ ดังนั้นทำไมความเข้าใจการประมูลสำคัญสำหรับพวกแลกเปลี่ยนเมืองหลวงตลาด? คำตอบก็คือทางการเงินเครื่อย่างเช่นสัญลักษณ์ของเงินตราประกบคู่กันใช้ระมูลเพื่อแลกเปลี่ยน ทุกวันลูกค้าและ sellers ทั่วโลกรวบรวมอยู่ในโกลบอลอิเล็กทรอนิกส์ตลาดที่คนพลุกพล่านและ continuously ประเมินราคาของสายลับในความพยายามที่จะค้นหาปัจจุบันเป็นค่าในตอนนั้นเฉพาะเจาะจงจุดในเวลา ยิ่งเสนอราคาสูงและเสนอเกี่ยวข้องในการประมูลมากกว่านั้นเหมือนว่าจะเป็นสำหรับการประมูลโพรเซสจะประสบความสำเร็จในส่วยุติธรรมมูลค่าอยู่

ความถี่สูงแลกเปลี่ยน Strategies

ความถี่สูงแลกเปลี่ยน strategies อธิบายอัลกอริทึ่มนั่นคือแลกเปลี่ยนเป็นพันครั้งต่อวันเพื่อจับ inefficiencies ในการแลกเปลี่ยอัตราของสัญลักษณ์ของเงินตราจับคู่หรือบางอย่างอื่นทางการเงินเป็นเครื่องมือ. ในสงครามแย่งชิงยุทธศาสคือการที่ญาติเป็นคำพูดธิบายยังไงตลาดร่องใช้เทคโนโลยีที่จะได้ข้อมูลและทำตามมันในกล่วงหน้าของที่เหลือของเธอได้ในตลาดมืด ในสำคัญและสูงความถี่ค้าทาสคนใดเป็นหน้าหนีของท่าน ถ้าราคาของสัญลักษณ์ของเงินตราจับคู่มันโดยแม้แต่ครึ่งหนึ่งของพิงสูงความถี่ค้าจะพยายามจับนี้ inefficiency.

ความถี่สูงค้าทาสคนใดในตอนแรกโผล่มาบน equity ตลาดเกิดเหตุ ใหม่ดังนั้นตอนที่ส่งบอลได้รับอนุญาตอิเล็กทรอนิกส์เปลี่ยนแปลงที่จะแข่งขันกับคนอื่นซึ่งออกจากประตูเปิดสำหรับความถี่สูงค้าทาสคนใดต้องก้าวเข้าไปและค้นหาไรแปลกๆอยู่ในราคาของน่ะ ความถี่สูงค้าทาสคนใดเชื่อใจสุดๆต่ำ latencies และใช้ความเร็วสูงการเชื่อมต่ออยู่ใน the grammatical type of a word กับแลกเปลี่ยนดร.ปาร์เพื่อหาประโยชน์จา inefficiencies ถูกสร้างโดยพวกนี้เปลี่ยนแปลงได้

หลาย HFT strategies revolve ไปรอบๆค้นหาและดมกลิ่นออกไป institutional สั่ง flows โดยผ่านทา multitude ของอิเล็กทรอนิกส์เปลี่ยนแปลงที่มีอยู่เพื่อแลกเปลี่ securities. พวกดร.ปาร์คงจะตรวจเจอรแลกเปลี่ยนกันและพยายาม transact เดียวกันการค้าก่อนที่คำสั่งถูกเติมเต็มตออีกเครื่องอิเลคโทรนิคการแลกเปลี่ยนด้วย พวกดร.ปาร์เป็นหน้าวิ่งหลาย securities รับคำสั่งและ predicated บความคิดที่ว่าความเร็วนของสำคัญ.

ความเร็วก็กลายเป็นถึงสำคัญกับความสำเร็จของความถี่สูงปฏิบัติการนั้นพวกนี้ลงทุนธุรกิจใหญ่จะสรุปของเงินเข้าไปในตึกพวกเขาต่ำ latency นแป. ความถี่สูงค้าทาสคนใดเป้าหมายน้อย latency machinery ในความพยายามที่จะหาได้เร็วที่สุดฝ่ายไอทีเปิดดูคอมพิวเตอร์มีอยู่ สำหรับความถี่สูงค้างหาเส้นทางขออย่างน้อยก็ต่อต้านในการสื่อสารคือกุญแจสู่ความสำเร็จ arbitrage. ยิ่งไปกว่านั้นด้วยระยะห่างของความถี่สูงนักธุรกิจเป็นกล่องดำจะเป็นการแลกเปลี่ยนจะลดหรือเพิ่มความเร็วซึ่งเป็นการต่อรองคือจำได้

ดังนั้นเป็นความใกล้ของสงครามในหมู่ความถี่สูงบริษัทมีณเห็นโผล่ขึ้นมาและสร้างการแข่งขันสำหรับอสังหาริมทรัพย์ไปรอบๆเป็นทางกายภาพการแลกเปลี่ยนตำแหน่งโดยเฉพาะอย่างยิ่งใน equity อวกาศ

ทำไมโรแลกเปลี่ยนความถี่ขยาย?

ใน 2007 ที่ตลาดชาติของระบบ(NMS)เปลี่ยนแปลงข้อกำหนดเพิ่มขึ้นในความโปร่งแสงล่องสำหรับการ automated ที่มองเห็นท้องตลาด ที่ใหม่กฏระเบียบเป็นการจัดเตรียมไว้เพื่อปรับแก้ภาพมีประสิทธิภาพเพียงพอ smooth scrolling คาบการค้นแต่เป็นผลให้สร้างโอกาสสำหรับหลาย venues เพื่อป้องตลาดสำหรับแข่งการค้าระดับเสียงและสร้าง fragmented liquidity.

ความถี่สูงแลกเปลี่ยนอยู่ภายในหลายแง่มุมของเมืองหลวงตลาด. HFT strategies มี migrated จากหุ้นต้องพันธบัตร,currencies และ commodities. ความถี่สูงค้าทาสคนใดใน forex สร้างรายได้นับจากพยายามจะจับเล็กเปลี่ยนแปลงหรือความแตกต่างระหว่างประมูล/ข้อเสนอขยายวงกว้างขึ้นในอีกสถานที่. หลาย forex brokers มี impacted โดยความถี่สูงปฏิบัติการซึ่งสามารถใช้อำนาจเหนือกว่าเทคโนโลยีเพื่อจะจับพวกไรแปลกๆ.

สัญลักษณ์ของเงินตราอนาคตและ ETF นก็ช่วยให้โอกาสสำหรับความถี่สูงสัญลักษณ์ของเงินตราค้าทาสคนใด. ดร.ปาร์เป็นอยู่ตลอดเวลาการประเมินราคาของอนาคตสัญญาสัมพันธ์กับคน forex ข้างหน้าตลาดและล็อคอยู่ใน gains จากราคาไรแปลกๆ. หลายคนเต็มนักลงทุนใช้สัญลักษณ์ของเงินตรา ETF เป็นต้องไปประจำตำแหน่งในสัญลักษณ์ของเงินตรานือตลาดและพวกนี้ผลิตภัณฑ์ยังให้โอกาสที่จะจับเล็กน้อ inefficiencies สัมพันธ์กับจุดสัญลักษณ์ของเงินตราองตลาดนะ

ความถี่สูงค้าทาสคนใดช่วยสร้าง Liquidity

ตอนที่ forex ค้าทาสคนใด transact อยู่ในสัญลักษณ์ของเงินตราตลาดกลางพวกเขาโดยปกติแล้วต้องจ่ายค่าความแตกต่างระหว่างที่เป็นตลาดผู้สร้างที่เต็มใจจะขายสกุลเงินคู่และที่ไหนที่ตลาดผู้สร้างเป็นยินดีที่จะซื้อนเงินตราต่างประเทศชายหน่อย นี่คือสิ่งที่คนประมูล/ข้อเสนอแพร่กระจาย นี่กระจายเป็นตัวแทนของค่าเป็นตลาดผู้สร้างอย่างเราได้รับคำขู่แบบนี้เพื่อรับตำแหน่งคุณกำลังมองหาเพื่อ transact.

ยิ่ง volatile ที่ underlying องมีค่าที่กว้างกรประมูล-ถามแพร่กระจาย โดยอย่างต่อเนื่องขายในตลาด HFT ระบบแคบคนประมูล-ข้อเสนอแพร่กระจายและปกป้องตลาดผู้สร้างมันโดยที่ดูแลอย่างต่อเนื่อง liquidity. นี่การโต้ตอบโดโรความถี่ค้าทาสคนใดจะช่วยลด slippage และการต่อรองทุกที่ผ่านมา

อี Liquidity อไปจับมือกับคนเปลี่ยนแปลงได้ เพื่อเปลี่ยนแปลงที่จะประสบความสำเร็จพวกเขาต้องการ liquidity และจึงมีคนต้องการสำหรับความถี่สูงค้าทาสคนใด. ในความสัมพันธ์ในด้านคู่หูกาคือกุญแจสู่ความสำเร็จของทั้งสอง entities.

ที่ต้องใช้ของ HFT กิจกรรมในการเทปจากกล้องวงจรปิแลกเปลี่ยนตลาด

ความถี่สูง algorithmic แลกเปลี่ยนจ้าง strategies นั่นเป็นหน่ะรู้อยู่เต็มอกของคนเป็นล้านของเกี่ยวกับธุรกรรม. ถ้าคุณพยายามจะจ้างของตัวเอง arbitrage กลยุทธที่จะใช้ประโยชน์ของราคา inefficiencies คุณจะได้เรียนรู้ว่ามันยากที่จะสร้างรายได้นับ.

สำหรับค้าทาสคนใดที่พยายามจะซื้อเป็นสัญลักษณ์ของเงินตราจับคู่อยู่ที่แน่นอนราคาของรายการราคาสามารถเป็นเปลี่ยนแปลงโดยแม้แต่คนเดียวการต่อรองได้ ถ้าคุณพยายามเงินค่าเฉลี่ยเกี่ยวกับธุรกรรมของคุณแผนจะเปลี่ยนแปลงโดยหลายเกี่ยวกับธุรกรรมตามแรกของคุณการต่อรองได้

แต่ละคนของคุณการค้าแบบอาจจะเปิดเป็นเรียงลดหลั่นขอเพิ่มเติมการค้าแบบนั้นทำให้รายการให้เป็นเงินตราต่างประเทศจับคู่กันเรื่องยาก ตัวอย่างเช่นถ้าคุณซื้อค USD/JPY แต่มันเป็น arbitrage โอกาสที่มีอยู่ในอนาคตและ ETF ตลาดของคุณคงซื้ออาจจะเปิดเป็นหลังจากที่เพิ่มเติม 3 งเกี่ยวกับธุรกรรม. ในเวลาเดียวกันการซื้อขายคุณซื้อคสัญลักษณ์ของเงินตราจับคู่จานก็ยังคงมีเพื่อปกปิดพวกตำแหน่งซึ่งสามารถตั้งเป็นหลังจากที่เพิ่มเติมอง 3-เกี่ยวกับธุรกรรม. ถ้าแผนของพวกเธอคงต้องไปซื้อที่ USD/JPY ที่ 100.50 แล้ว 100.40 คุณสามารถหาคนตลาดต้องวิ่งหนีจากคุณหลังจากที่คุณมาก่อการต่อรองได้

อีกราคาของ HFT สัญลักษณ์ของเงินตราแลกเปลี่ยนคือการมีนัดอย่างรวดเร็วตอนซึ่งตลาดไปตอนเป็น impetus สร้า volatility. เป็นตัวอย่างที่สมบูรณ์แบบของมันเป็นเรื่องใหญ่ย้ายไปอยู่ที่ GBP/USD ตามความคิดเห็นในวัน 2016 จากนิ U.K. นายกรัฐมนตรีเดือนพฤษภาคม,นั้นดูเหมือนใน U.K. และ EU กำลังมุ่งหน้าไป contentious เลิกกัน มันชัดเจนอกจากปฏิกิริยาของตลาดที่ความคิดเห็นมากขนาดถูกที่ไม่คาดหวังและปักเรียงลดหลั่นของ reactions นั่นมันจะพูดเกินไปหน่อยสูงความถี่ค้าทาสคนใด.

ตามประวัติในวันทำงานระยะของปอนด์/ดอลลาร์คือเวลาน้อยกว่า 200 pips นั่นเป็นเหตุผลว่าทำไมต้อง 800 พิช่วงวันนั้นจับความสนใจของตลาดร่วมกั shined งแสงสว่างขึ้นสูงความถี่ค้าทาสคนใดที่ช่วยสร้างมีขนาดใหญ่ fluctuation ในราคาของน่ะ เห็นภาพด้านล่างนี้:

ตอนที่ทุกคนก้มหัวเพื่อหาทางออกทางในเวลาเดียวกัน,ความถี่สูงค้าทาสคนใดจะพยายามที่จะเอาประโยชน์ของราคา inefficiencies,ลั่นไก\n ให้หยุดไปทั่วโลกและทั้งหมดในครั้งเดียว การเปลี่ยนแปลงในราคาจะยัง greatly ลด liquidity.

ปัญหาของพวกนี้ประเภทของวามเคลื่อนไหวนั่นคือหลายครั้ง forex โบรกเกอร์จะไม่รับประกันได้หยุดการสูญเสียกระดับหนึ่ง ดังนั้นถ้าคุณวางไว้หยุดการสูญเสียคำสั่งโดยไม่มีจำกัดตอน 1.24 คุณอาจจะลงเอยกับเติมเต็มอยู่ใกล้ 1.20. อีกทางเลือกถ้าคุณที่หยุดการสูญเสียเพื่อนกับเป็นการจำกัดคุณอาจจะไม่ได้รับเติมเต็มแล้วคุณจะพบว่าตัวเองนานที่ GBP/USD ที่ 1.22 ตอนที่คุณจริงๆต้องการเพื่อออกจากการนำเสนอภาพที่ 1.24. ในขณะที่ปรากฏตัวของลึก liquidity เป็นประโยชน์ระหว่างธรรมดาแลกเปลี่ยนจำนวนตัวอักษรที่จะ,outsized ตลาดเคลื่อนไหนเหมือนกับอันที่เกิดขึ้นในวัน 2016 ได้เพราะความเสียหายของคุณ forex บัญชี

ตอนที่เป็นความถี่สูงแลกเปลี่ยนอัลกอริธึมองสแกนที่ตลาดมันคือพยายามจะหาตัวอย่างที่หลายคนเป็นไปได้ inefficiencies ในตลาดเท่าที่จะทำได้ ระหว่างธรรมดาจำนวนตัวอักษรที่จะขอ volatility นี้ระบวนการสร้าของคนเป็นล้านตัวเล็กๆโอกาส. เมื่อตลาด volatility เลือกขึ้นมาหลายครั้งแล้วที่ volatility ของสัญลักษณ์ของเงินตราจับคู่จะลดจำนวนของใครให้สูงกว่านี้และเสนซึ่งอยู่ในหั reduces จำนวนของเกี่ยวกับธุรกรรม. ความถี่สูงค้าทาสคนใดจะ transact ตอนที่มันมีแบบปัจจุบันทันด่วน arbitrage เพราะของตลาด inefficiency.

ถ้าคนจำนวนของการค้าแบบต่อวันภายใต้ปกติเงื่อนไขถูกลดเหลือโดยปัจจัยสำคัญเพราะการแลกเปลี่ยน inefficiencies นี้ลด liquidity สามารถบางครั้งสร้างราคาช่องเล็กๆส่งเสียงโหวและโพรเซสสามารถ snowball,เก็บความเร็วอย่างที่ liquidity อกปฏิเสธ.

ดังนั้นเป็นความถี่สูงแลกเปลี่ยนประโยชน์?

ที่ liquidity ให้โดย forex ความถี่สูงแลกเปลี่ยนเป็นประโยชน์ต้องตลาดร่ที่มันจะอนุญาตให้เปลี่ยนแปลงจะเป็นคนจัดหา liquidity ต้องการที่จะทำให้เป็นสถานที่ใช้งานได้.

โชคร้ายที่แผ่นฟิล์มที่เกี่ยวข้องกับความถี่สูงสามารถแลกเปลี่ยนบางครั้ง outweigh งผลประโยชน์ ขณะที่ความเร็วสูงแลกเปลี่ยนอนุญาตให้สำหรับพัฒนาการของตลาดใหม่อย่างเช่นสัญลักษณ์ของเงินตราแลกเปลี่ยนแลกเงินทุนเมื่อ volatility condenses พวกนี้ผลิตภัณฑ์สามารถจะปิดในราคาที่ liquidity สัญญา.

ไม่เพียงแต่มันมีปัญหากับ HFTs หน้ากำลังรับคำสั่งแต่ตอนที่ทุกคนหัวสำหรับประตูในเวลาเดียวกันที่ตลาดจะสร้างรุนแร volatility. ดร.ปาร์เป็นโทษสำหรับ GBP/USD แฟลชชมันเกิดขึ้นในก่อนตุลาคมของ 2016.

นักลงทุนกำลังตามหาเป็นสภาพแวดล้อมที่ใช้สำหรับให้ข้อมูลเป็นตลาดที่คนพลุกพล่านั้นคือยุติธรรมของเหลวและหนูได้ c ลบในวิชาชีววิทยา นี่จะอนุญาตให้พวกเขาสร้างเป็นแผนนั่นเป็นเรื่องเกี่ยวกับพวกปกติตลาดเปลี่ยนแปลง เป็นความโปร่งแสงของเหลวดตลาดจะอนุญาตให้คุณใช้ของคุณต้องเสี่ยงการจัดการเครื่องมือสร้างเป็น robust แลกเปลี่ยนแผนหลัก..ให้ถูกยุทธวิธี เมื่อตลาดกลายเป็นทึบหรือปิพวกเขาเปลี่ยนแปลงของคุณต้องเสี่ยงการจัดการเทคนิคที่ทำให้มันยิ่งยากที่จะประมวลผลของคุณแผนหลัก..ให้ถูกยุทธวิธี

ตอนที่ forex ตลาดคือรับประสบการณ์ปกติ volatility,ความถี่สูง forex ค้าทาสคนใดให้ liquidity อย่างต่อเนื่องโดยการซื้อและขายของเงินตราองคู่กันเพื่อจะจับ inefficiency ที่มีอยู่ใน forex องตลาดนะ ความถี่สูงค้าทาสคนใดเพิ่มเลเยอร์ของ liquidity และให้เป็นระดับการคุ้มครองสำหรับตลาดผู้สร้างมัน. น่าเสียดายตอนที่ volatility rears มันน่าเกลียดหัวทุกคนหัวสำหรับประตูในเวลาเดียวกันกับความถี่สูงค้าทาสคนใดหัวหน้างานนั้น

ดร.ปาร์ที่กำหนดให้ตามตลาดกลางความเชื่อมั่นเป็นคนแรกที่จะกวาดขึ้นและไม่เป็นที่ต้องการสร้างตลาดฏิกิริยาตอบสนองที่ปออะไรอาจจะเป็นงานอันแสนน่าเบื่อหน่ายจนเพิงเหตุการณ์. ใหญ่ยิ่งเพิ่มใน volatility คือศัตรูขอเป็นปัจเจกบุคคล forex ค้าของเก่า.. ส่วนใหญ่ค้าทาสคนใดกำลังมองหาเหตุผล gains โดยไม่มี outsized รสูญเสียด้วยนะครับ ถึงแม้ว่าความถี่สูงค้าทาสคนใดให้ผลประโยชน์ของเพิ่มความสามารถ liquidity พวกเขายังสามารถเป็นส่วนสำคัญเหตุผลที่ forex นักลงทุนประสบการณ์ที่ฉันจะขอเธอแต่งงาวามสูญเสียตอนจริงหรือแม้กระทั่ง perceived งส์ดำชนิดตลาดเหตุการณ์.

ข่าวแนะนำ: